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回归平凡! 昔日冠军教头难再上演莱斯特城童话 24年首次!卫冕冠军神迹被破 莱斯特传奇难再续

中国网财经5月21日讯 (记者 刘小菲)近期,在A股市场上有着“牛股集中营”之称的医药板块卷土重来。据wind统计,2015年不到半年的时间里,医药股收获了102.78%的涨幅,在申万28个一级行业涨幅排名第八,而去年全年该板块仅上涨了34.57%。

对于医药板块大涨的原因,平安证券表示除了牛市中板块轮动,攻守兼备的医药股补涨空间打开之外,利好政策密集出台,也为板块指数的快速上行提供了充足动力。

2015年以来,一“政策红包”砸向医药行业。3月30日,国务院印发《全国医疗卫生服务规划纲要》,该规划明确了发展非公立医疗机构、加强医疗卫生人才队伍建设等五个具体任务,首次提出了开展健康中国云服务计划,积极用移动互联网、物联网、云计等新技术,推动健康信息服务和智慧医疗服务。文件出台之后,A股市场上的医药生物板块走出了六连阳,累积涨幅10.33%,其中龙津药业涨幅61.06%,海翔药业海王生物涨幅均超过了30%。

5月5日,在提出近六年后,药品价格改革这块“硬骨头”被啃下。发改委会同卫计委等多部门发布了《推进药品价格改革的意见》,决定从2015年6月1日起,除品和第一类外,取消原政府制定的药品价格。对此,机构普遍认为对医药行业来说是长远利好,招商证券认为招标较少的血液制品、原先在零售市场进行市场化竞争的品牌OTC以及具有疗效性价比优势的处方药都将受益。中国网财经注意到,该意见于5日上午11点左右面世,发布之后不少医药股直线拉升,政策驱动效应十分明显。当日收盘时,老百姓广生堂美康生物太极集团珍宝岛博济医药涨停,华兰生物上海莱士华润万东涨逾3%,而A股跌幅则超过了4%。两天后,国务院印发了《中医药健康服务发展规划(2015-2020年)》,中药龙头太龙药业受刺激逆势大涨9.73%。

5月15日,作为医改的“大头”的公立医院改革迈出新步子,《关于城市公立医院综合改革试点的指导意见》出台,明确指出力争到2017年公立医院药收入占比降至30%。银河证券表示,目前我国医药的药占比距离这一目标还有较大差距,政府可能会在招标采购中继续压价,相关药企承压,但对但智慧药房形成利好,嘉事堂一心堂等可重点关注。另外,意见还表示明年要全面推广医药支付,从事医药福利管理的海虹控股有望充分受益。自意见发布以来,本周医药生物板块连续三天大幅上涨,累积涨幅7%,太极医药、博济医药、迦南科技、戴维医药、广生堂等8只医药股均收获了20%以上的涨幅。

伴随着政策红利的不断释放,医药类上市公司的业绩提升明显。截至昨日,两市有55家医药上市发布了中报预告,其中44家公司业绩在报告期内预喜,占比八成。其中海翔药业预计前半年净利润1.61亿,同比涨幅高达47倍,沃华医药预计上涨7倍,上海莱士、海普瑞亿帆鑫富紫鑫药业其他5家公司的业绩也有望实现翻倍增长。

事实上,医药企业业绩的高增长在去年四季度已经有所体现,2014年年报显示,两市199家家医药类上市公司中,全年净利润实现增长的有152家,其中同比涨幅超过100%的有19家,其中福瑞股份涨幅高达16.78倍,亚太药业人民同泰涨幅均超过5倍。

有机构分析成,在政策“东风”的助力下,医药电商、精准医疗等领域有望出现爆发,这为相关上市公司提供了新的赢利点,业绩有望出现持续走高。兴业证券表示,仅处方药网售开闸一项就能够释放出至少3000亿元的市场空间,嘉事堂、太安堂等公司有望集体分享这块“大蛋糕”。

鉴于医药行业种种利好袭来,一向先知先觉的基金自年初以来加大了对医药股的配置。一季报显示,该板块内有超过一半的公司在一季度得到了基金的新进,并且有不少公司受到了全国社保基金的青睐。例如社保基金107组合在一季度进驻海翔药业,持股数量585.76万股,并成为该公司的第一大流通股东,云南国际信托、博时精选股基也纷纷跟进,在公司的十大流通股东榜上分别排名第五和第七。

另外,中国网财经还注意到,上周基金主要加仓了三个板块,其中医药股的加仓幅度最高,达1.02%。完成调仓后,医药行业以5.27%的仓位比例高居基金配置首位。

出于对医药板块后市的看好,机构的关注度也进一步提升。巨灵数据显示,仅5月份以来就有国泰君安、平安证券、申万宏源等独家主流券商发布了近70份医药行业研报。有九成以上给予了“持有”、“增持”等向好评级。

平安证券表示,随着牛市行情向纵深演绎,泡沫也在逐渐生成,而生物医药板块会因为长跑能力而胜出。另外,去年的低迷表现,为医药板块预留了比较大的向上空间。

中银国际也认为表示,在本轮以改革和转型为重要推动力的牛市中,医药行业改革因素、新商业模式和新技术等积极因素全具备,相对估值水平仍有提升空间;行业政策密集出台为医药行业投资营造了宽松有利的环境,并表示该行业值得加大配置。

至于医药股具体的布局,平安证券建议按两条主线进行:一是积极介入相对低估、滞涨、基本面有积极变化的优质股,包括品牌OTC、创新药、血制品及部分医药商业企业,具体的个股可关注恒瑞医药天士力同仁堂、华兰生物、人福医药上海医药国药股份;第二是持续强势的个股,这类股契合了智慧医疗、移动医疗、个性化医疗等热点,盘中虽有波动,但长期来看行情有望贯穿全年,具体个股可关注乐普医疗和佳股份鱼跃医疗爱尔眼科常山药业九洲药业海南海药天坛生物千红制药。

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